Popularni Postovi

Izbor Urednika - 2019

Kako trgovati USDCHF nakon oslobađanja eura

Pozdrav, drugovi Forex trgovci!

Danas ćemo govoriti o značajkama rada s jednim od glavnih valutnih parova - USDCHF. Razgovarajmo o osobitostima njegovog ponašanja, sezonskim obrascima, volatilnošću, korelacijom u odnosu na druge valute i, naravno, o tome koje strategije treba koristiti prilikom trgovanja sa švicarskim frankom.

Zasebno ćemo se zadržati na onome što se promijenilo u ponašanju valute nakon 15. siječnja 2015., nakon što je vezivanje tečaja eura službeno otkazano.

Švicarsko gospodarstvo

Švicarsko gospodarstvo smatra se jednim od najstabilnijih na svijetu. Pouzdano švicarske banke, kao i politike usmjerene na dugoročnu monetarnu stimulaciju, uslužni sektor, poslovni sektor i financijski sustav u cjelini široko su razvijeni, koji osiguravaju priljev investicija iz cijelog svijeta. Nije iznenađujuće da je Švicarska četvrta po broju stranih ulaganja. U 2013. godini BDP po glavi stanovnika iznosio je 84.815 USD, što je znatno više od prosjeka zemalja Europske unije. Ova vrijednost je 80% veća nego u Velikoj Britaniji i 64% veća od Francuske. Pored tradicionalnog financijskog sektora, visok udio gospodarske aktivnosti osigurava izvoz u EU (59% izvoza, 78% uvoza).

Švicarski BDP 1980-2015

Kao što se može vidjeti na grafikonu, stalan rast BDP-a može poslužiti kao dokaz stabilnog gospodarskog rasta, čak i uzimajući u obzir prisutnost globalnih kriznih događaja. Općenito, daleko od mnogih velikih zemalja može se pohvaliti s takvim stalnim rastom i gospodarstvom koje se brzo regenerira. Švicarska se također nalazi na šestom mjestu u svijetu po pitanju izravnih ulaganja.

Najvažniji ekonomski klasteri: kemija, farmakologija i biotehnologija, zatim medicinska oprema, strojogradnja i metalna industrija, financijske usluge, tradicionalna industrija satova, informatička tehnologija, ekološki prihvatljive tehnologije, te trgovina robom i mjesto središnjeg ureda tvrtke.

Švicarski franak (švicarski franak, CHF)

Dalje, razgovarajmo o onim čimbenicima koji određuju rast švicarske valute - švicarskog franka. To je uglavnom, naravno, politika središnje banke, tržište rada, izvoz i potrošnja potrošača. Također je vrlo važno uzeti u obzir niz vanjskih čimbenika koji određuju ulagački interes u regiji i kupovnu moć valute. Među tim čimbenicima valja istaknuti politiku središnjih banaka na razvijenim tržištima, kao i opću povezanost protoka kapitala u raznim regijama i globalnom tržištu u cjelini.

Ali prvo, nekoliko riječi o samoj valuti. Švicarski franak je valuta i legalno sredstvo Švicarske, kao i Lihtenštajna. Novčanice izdaje Središnja banka, a kovanice Federalna Kovnica.

Švicarski franak prvi put u povijesti, kao službena platna jedinica, uveden je krajem 18. stoljeća u Helvetskoj Republici, no izdavanje valute nastavilo se samo prvih pet godina, nakon čega je proizvodnja prestala. Prvi put je moderni švicarski franak izdan 1850. godine, a njegova cijena odgovarala je tečaju francuskog franka. Istodobno, volumen izdane valute iznosio je samo 15% svega što je bilo u opticaju, s obzirom na to da je drugi dio novca bio raspoređen između stranih valuta. Nešto kasnije, savezna vlada se identificirala kao jedini zakoniti izdavatelj švicarske valute.

Nakon toga uslijedilo je oko devet izdanja franka, od kojih je svaka pravovremeno donijela učinkovite promjene i poboljšala monetarnu politiku, počevši od 1907. i završavajući s izdavanjem nove novčanice od pedeset franaka u 2016. godini. Švicarski CHF tradicionalno najučinkovitije manifestuje se kao valuta offshore zona, sugerirajući nultu inflaciju.

Trgovci na žargonu nazivaju par USDCHF - franc, Swissie, Chief.

Euro Link

Mnogi se još sjećaju kako je Središnja banka Švicarske podigla prag valute na euro 15. siječnja 2015., i kao rezultat toga, franak je porastao u odnosu na sve valute u prosjeku 20-30%, ažurirajući mnoge povijesne maksimume. Štoviše, takav rast doveo je do opće neravnoteže cjelokupnog financijskog tržišta, rušeći stope mnogih vodećih valuta, kako za sam CHF, tako i za sebe na deset minuta. Na kraju se franak prilagodio još dva dana u odnosu na pošteniju tržišnu cijenu. Švicarska je burza tih dana znatno pala, jer izvozno orijentirane tvrtke nisu bile u mogućnosti naći odgovor na oštar porast valute, izgubivši u prosjeku 6 do 8% već sljedećeg dana, a pad se nastavio.

Kretanje kotacija valuta pokazalo se nepredvidivim, pa su mnogi brokeri obustavili trgovanje, dok su ih vlasnici otvorenih frank pozicija pokušali zatvoriti.

Monetarna politika NBS i američkih Federalnih rezervi

Švicarska narodna banka (SNB) osnovana je 20. lipnja 1906., a 1907. Središnja banka službeno je započela s izdavanjem švicarskog franka. Nadležnost banke određena je u članku 99 Švicarskog ustava. Međutim, ključni zadaci Središnje banke najpotpunije su utvrđeni saveznim Zakonom o Nacionalnoj banci Švicarske:

  1. Upravljanje monetarnom politikom u interesu države, stabilnosti cijena i gospodarskog razvoja;
  2. Osiguravanje likvidnosti švicarskog franka na financijskom tržištu;
  3. Osiguranje i raspodjela sredstava;
  4. Upravljanje deviznim rezervama;
  5. Osiguravanje stabilnosti nacionalnog sustava;
  6. Sudjelovanje u međunarodnoj financijskoj suradnji;
  7. Pružajte bankarske usluge u ime saveznih vlasti.

Iz gornjih podataka može se zaključiti da se Švicarska središnja banka više od pet godina uglavnom pridržavala politike nulte ili negativne stope. Ova je praksa popularna u razvijenim zemljama s ciljem poticanja produktivnosti i inflacije.

U međuvremenu, američke Federalne rezerve provode pretežno agresivnu monetarnu politiku, ali kao što vidite na grafikonu, trend podrazumijeva slabljenje monetarne politike u skoroj budućnosti, što bi moglo oslabiti dolar.

Globalni trend

Ako otvorite mjesečnu shemu USDCHF, čini se da je očito da globalni trend ovog para pada.

No, nakon događaja od 15. siječnja 2015. sve se promijenilo. Sada je trend na USDCHF u porastu, na što ukazuje politika snažnog dolara.

Naravno, ovo je samo moje mišljenje, ali vjerujem da se dugoročno vrijedi usredotočiti na rast USDCHF-a.

Nestalnost

Naravno, najprostranije trgovanje su Europa i Amerika. Kao što kažu, tko bi sumnjao)

Najnelapljiviji dan je petak. Ponedjeljak, odnosno, najmanje je kolebljiv. Možemo reći da volatilnost raste, a krajem tjedna trgovci se “sjećaju” franka, na pozadini popularnijih EURUSD i GBPUSD. Nestabilnost petka izdvaja se od ostalih, a prosječna volatilnost iznosi oko 70 bodova dnevno.

Općenito, kao što možemo promatrati, volatilnost je ciklička. Nakon događaja od 15. siječnja, volatilnost se značajno povećala - odmah su se svi zainteresirali za franak, a trenutno nestabilnost ponovo opada - točno, sve se odvija u krugu.

Korelacija

Svima je poznata povezanost EURUSD-a i USDCHF-a. Ovo je primjer udžbenika, koji se uvijek daje kada je u pitanju povezanost. Stoga gotovo svaki početnik Forex trgovac zna za ovu ovisnost "EURUSD dolje / USDCHF nagore". Ovaj se obrazac nastavlja do danas, odnosno može se koristiti za analizu.

I ovdje je malo manje poznata povezanost USDJPY sa USDCHF. Često im ide jako slično. Ovdje imamo izravnu korelaciju, a ne obrnuto, kao što je slučaj s eurom. Može se koristiti i u raznim strategijama.

Također, visoka je povezanost sa zlatom, financijskom politikom i geopolitikom.

Opća strategija

Koje vijesti utječu na franak? Prije svega, to su NonFarm platne liste, FOMC, govor političara. Odnosno, sve crvene vijesti koje utječu na dolar utječu i na USDCHF. Značajne vijesti izravno povezane s frankom vrlo su malene i obično ih je teško pratiti. To mogu biti, na primjer, izbori u Švicarskoj ili tako važne izjave kao što je slučaj od 15. siječnja - to jest, događaji su izuzetno rijetki koje je ili nemoguće predvidjeti, ili će svi znati za to unaprijed. Odnosno, dovoljno je gledati vijesti o dolaru.

Što se tiče swapova, oni su vrlo, vrlo mali. Odnosno, ne biste trebali ni pokušavati zaraditi na swapovima, niti pokušati nekako izbjeći dugotrajne transakcije zbog velikog režima. Odnosno, na njih jednostavno ne obraćamo pažnju.

Trošak jedne točke iznosi približno 1 dolar, odnosno približno je isti kao EURUSD.

Budući da je par uključen u skupinu glavnih valutnih parova, na njega vrijede ista pravila. U skladu s tim, glavna trgovanja su London i početak New Yorka.

Istodobno, imajte na umu da na USDCHF-u postoje postojana i nesmetana kretanja trenda, ne samo na glavnim sjednicama trgovanja, već i tijekom azijske sjednice. Stoga se strategije koje se odnose na azijski stan na franku definitivno ne vrijede primijeniti. No bilo kojim trendovskim strategijama moguće je trgovati gotovo svakodnevno.

Budući da je par jedan od glavnih, onda, u principu, cijeli standardni arsenal tehničke analize funkcionira sam za sebe. Par je prilično velika likvidnost, a također i količina trgovanja - puno ljudi trguje valutom širom svijeta. Stoga nema toliko specifičnih točaka.

Pa što primijeniti? Prije svega, to su trendi strategije s malim ciljevima. Zašto? Jer je vrlo lako ući u stan. Općenito, trgujete francima u skladu sa svojom strategijom, a ako dobijete signal i unutar 5 svijeća cijena se ne kreće nigdje, onda možete sigurno izaći.

Ključne razine

Nakon događaja koje smo opetovano spomenuli 15. siječnja, formirao se kanal, od oko 0,9080 do 1,0200. A cijena je na ovom kanalu već gotovo 2 godine. Kada izlazi iz nje nepoznato je. Ali u sljedećim će se mjesecima svakako vrijedno usredotočiti na te granice određenog kanala. Ako se cijena približi jednoj od granica kanala, tada biste trebali pričekati povrat, jer je u slučaju razina, kao što se sjećamo, skok uvijek vjerojatniji od proboja.

Važne razine - to je, naravno, 1.0000. Iako je njezina cijena prošla, paritet s dolarom ostaje na jakoj razini, a kad ga cijena opet dosegne, doći će do prilično velike borbe.

Druga važna razina je 1.2000, stari limit koji je postavila Banka Švicarske. Ako cijena nakon nekog vremena ipak dosegne tu razinu, odnosno, treba očekivati ​​i žestoku borbu. Ali, za sada su te razine daleko.

I na kraju, najstrašnija razina je 0.666. Ovo je dno na koji je tog kobnog dana potonuo USDCHF. Ne znam postoji li u tome tajno značenje, ali činjenica ostaje - razina ispod koje cijena USDCHF nije pala je 0,666. Ako se tečaj ikada vrati na ovu marku, tada će se trgovci očito bojati toga.

Sezonski obrasci

Naša usluga sezonskog kretanja valuta omogućava vam izračunavanje obrazaca, odnosno ponavljanih kretanja valuta kroz više godina i, u skladu s tim, njihovo korištenje u trgovini.

Dakle, postoje krivulje prosječne cijene kretanja franka za 5, 10, 15 godina i tekuće godine. Prvo, primjetan pad u travnju na svim krivuljama. Drugo, rast je primjetan u svibnju, više u prvoj polovici. Treće, možemo obratiti pažnju na jesen u srpnju i, općenito, posljednji tjedan je najočitiji. Rast vidimo i u kolovozu, počevši od druge polovice. I, četvrto, rast u prvom tjednu studenog. To je ono što možemo razlikovati od sezonskih uzoraka za ovaj par.

To bi trebalo uzeti u obzir za one koji trguju na dnevnim kartama i višim.

Nalazi

Ne zaboravite da mnogi ulagači švicarski franak vide kao učinkovito sredstvo zaštite od financijskih rizika (čak i do danas), a u odgovarajućoj situaciji to može pružiti dobar posao.

Općenito, nakon odvajanja Franca od Eura, primjećujemo fluktuacije u kanalu. Kada će biti prekinut kanal? Nije poznato, ali slom će najvjerojatnije porasti.

Kada trgujete s parom USDCHF, vrijedno je razmotriti njegovu relativno nisku volatilnost, sjetiti se visoke korelacije s EURUSD-om i koristiti trendove strategije s malim ciljevima. Imajte na umu da stan može započeti u svakom trenutku, presijecajući signale koji ne donose profit. I naravno, uzmite u obzir sezonske obrasce kada trgujete u visokim vremenskim okvirima.

Iz vijesti - gledamo važne događaje za dolar, jer ima vrlo malo vijesti vezanih uz franak i koje imaju utjecaja na tečaj.

Pogledajte video: Sta je forex? (Listopad 2019).

Ostavite Komentar